中國保險監督管理委員會

中國保監會關于保險資產管理公司開展資產管理產品業務試點有關問題的通知

保監資金〔2013〕124號


各保險集團（控股）公司、保險公司、保險資產管理公司：

　　為支持保險資產管理公司開展資產管理產品（以下簡稱“產品”）業務試點，保護產品持有人權益，防范和控制風險，根據《保險資金運用管理暫行辦法》等相關規定，現就有關事項通知如下：

　　一、本通知所稱產品是指保險資產管理公司作為管理人，向投資人發售標準化產品份額，募集資金，由托管機構擔任資產托管人，為投資人利益運用產品資產進行投資管理的金融工具。產品限于向境內保險集團（控股）公司、保險公司、保險資產管理公司等具有風險識別和承受能力的合格投資人發行，包括向單一投資人發行的定向產品和向多個投資人發行的集合產品。

　　向單一投資人發行的定向產品，投資人初始認購資金不得低于3000萬元人民幣；向多個投資人發行的集合產品，投資人總數不得超過200人，單一投資人初始認購資金不得低于100萬。

　　二、保險資產管理公司開展產品業務所需資質參照《保險資金委托投資管理暫行辦法》關于保險資金投資管理人的規定執行，公司應當制定完善的產品業務管理制度。

　　三、產品資產應當實施托管，托管人需具備保險資金托管人資格，履行保管產品資產、監督產品投資行為、復核產品凈值、披露托管信息、參與產品資產清算等職責。

　　四、保險資產管理公司發行產品，實行初次申報核準，后續產品事后報告。

　　保險資產管理公司初次發行產品，應當在發行前向中國保監會報送下列材料: （一）發行申請；（二）具備開展產品業務能力的情況說明，并附有中國保監會出具的《投資管理人受托管理保險資金報告表》；（三）產品合同；（四）集合產品的募集說明書；（五）托管協議；（六）其他相關文件。中國保監會對申報材料進行審核，符合條件的，將向保險資產管理公司出具確認函。

　　保險資產管理公司后續發行集合產品，在完成發行后15個工作日內向中國保監會報送前款第（三）至第（六）項材料，以及驗資報告和認購情況報告。

　　保險資產管理公司后續發行定向產品，應當在合同簽訂后15個工作日內向中國保監會提交產品說明書和產品合同。

　　五、保險資產管理公司發行集合產品，應當制定風險揭示書充分揭示風險。投資人認購或申購集合產品，保險資產管理公司需確認投資人已簽署風險揭示書，投資人未簽署風險揭示書的，保險資產管理公司不得向其發行或允許其申購集合產品。

　　六、產品投資范圍限于銀行存款、股票、債券、證券投資基金、央行票據、非金融企業債務融資工具、信貸資產支持證券、基礎設施投資計劃、不動產投資計劃、項目資產支持計劃及中國保監會認可的其他資產。

　　產品投資范圍包括基礎設施投資計劃、不動產投資計劃、項目資產支持計劃等投資品種的，保險資產管理公司應當在產品合同和產品募集說明書中說明相應的投資比例、估值原則、估值方法和流動性支持措施等內容。

　　七、保險資產管理公司在產品募集期間，可以自行或委托相應的銷售機構推介產品，但不得通過互聯網站、電視、廣播、報刊等公共媒體公開推介。推介時，應當恪守職業道德和行為規范，全面、公正、準確地介紹產品特征和風險。推介材料必須真實、準確，不得存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏、或向投資人違規承諾收益和承擔損失。

　　八、保險資產管理公司、托管人以及產品的其他信息披露義務人應當依據法律法規及產品合同的約定向監管機構和投資人披露信息，并確保所披露信息的真實性、準確性和完整性。

　　九、保險資產管理公司應當對每只產品進行獨立核算、獨立管理，公平對待所管理的不同產品資產，避免利益沖突，嚴禁可能導致利益輸送、不公平交易的各種行為。

　　保險資產管理公司、托管人應當在每年結束之日起的3個月內分別編制上一年度的產品業務管理報告和托管報告報中國保監會，產品業務管理報告內容包括但不限于產品運作管理、公平交易制度執行、異常交易行為等情況。

　　十、產品終止的，保險資產管理公司應當在清算完成后，及時進行信息披露，并在15個工作日內將清算結果報中國保監會。

　　十一、試點期間，中國保監會視有關情況可對產品發行人資質條件、投資人范圍、產品發行審核方式、產品投資范圍等進行適時調整。

　　十二、本通知自發布之日起施行。


　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　 　　中國保監會

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　 　 2013年2月4日